الاستثمار المؤثر (Impact Investing) – تحقيق العوائد ورفاهية المجتمع وحماية البيئة

الاستثمار المؤثر (Impact Investing) هو نهج أو استراتيجية استثمارية بيتبعها الأفراد اللي عايزين يساهموا في المجتمع والبيئة وفي نفس الوقت يحققوا مكسب مادي، الهدف الرئيسي منه هو تشجيع المسؤولية الاجتماعية للشركات وخدمة المجتمع بالاستفادة من الاستثمارات المالية. الاستثمارات دي غالبًا بتساهم في التعليم ومصادر الطاقة المتجددة والأعمال الخيرية، عشان كدا الحكومات ممكن تستغل وتشجع على الاستثمار المؤثر لصالح رفاهية مجتمعها واقتصادها والبيئة.

الاستثمار المؤثر هو استثمار بيجمع بين القيم الاقتصادية والاجتماعية، بيسعى لتحقيق النجاح المستدام والتغيير الإيجابي.

إقرأ المزيد: إستثمارات الحقول الخضراء – الاستثمار في أماكن وأسواق جديدة

النقاط الرئيسية

• الاستثمار المؤثر هو نوع حديث من الاستثمار، اللي بيسمح للأفراد يحققوا مكسب مالي ويساهموا في رفاهية المجتمع في نفس الوقت.
• الاستثمارات المؤثرة عادة بتتم بشركات عندها وعي قوي بالمسؤولية الاجتماعية للشركات وبتشارك المستثمرين في رغبتهم في القيام بأعمال مؤثرة لصالح المجتمع.
• الاستثمار المسؤول اجتماعيًا (SRI) والاستثمار البيئي والاجتماعي والحوكمة (ESG) هي تعديلات على الاستثمارات المؤثرة.
• الاستثمارات دي مهمة جدًا في العالم دلوقتي، وفي زمن دور التنمية الاقتصادية على حساب البيئة.

ايه هو الاستثمار المؤثر؟

مفهوم الاستثمار المؤثر هو إيمان وإعتقاد بيجذب ضمير المستثمرين، لكن الاستثمارات المؤثرة باعتبارها اتجاه عالمي بدأت تكتسب أهمية سنة 2007، بعد كده إتأسست الشبكة العالمية للاستثمار المؤثرة (GIIN) في 2009 وتجمع المستثمرين في مجال الاستثمار المؤثرة وتشارك المعرفة والنهج في الاستثمار، الـ GIIN بيشدد كمان على تقليل عقبات الاستثمار وتحديد شركات الاستثمار المؤثرة.

دلوقتي هنركز على ازاي الاستثمارات الإيجابية بتشتغل، أولا المستثمرين بيقدروا يختاروا من بين الشركات اللي عندها مستوى مرتفع من المسؤولية الاجتماعية، بعد كدا بيقدروا يحددوا يساهموا فين – الأعمال الخيرية والبيئة والطاقة النظيفة – وبيستبعدوا الشركات الغير مدرجة تحت مجال اهتمامهم، بعد كدا بيفكروا في الأداء المالي للشركات وبيحددوا في أي شركة هيستثمروا.

أنواع الاستثمار المؤثر

بتشمل بعض الاختلافات في الاستثمارات المؤثرة الاستثمار البيئي والاجتماعي والحوكمة (ESG) والاستثمار الاجتماعي المسؤول (SRI)، كل الأساليب دي بتتجاوز الاستثمار التقليدي وبتلتزم بالمجتمع وهدفها تقليل التأثير السلبي على البيئة والمجتمع، ولكن مع اختلافات دقيقة. الـ ESG بيشجع على المسؤولية الاجتماعية للشركات، بس التركيز بيكون بشكل أساسي على العوائد المالية، في الوقت نفسه الـSRI بيعتمد على اختيار الشركات بناءًا على معايير أخلاقية تجذب ضمائر المستثمرين.

في الوقت الحالي، في كتير من الوسائل المقبولة لحساب عوائد الاستثمار (سواء مالية أو اجتماعية) الأسلوب الموصى بيه من خلال الـ GIIN هو أداة قياس وإدارة التأثير، بالإضافة كمان الـ GIIN قدمت نظام IRIS+ لمساعدة المستثمرين في قياس وتحسين عوائدهم.

مقياس كمان تم تقديمه من خلال مجموعة Bridgespan وصندوق Rise هو معامل التأثير المالي لحساب قيمة الاستثمارات المؤثرة، وأخر مقياس هو العائد الاجتماعي على الاستثمار (SROI) المستثمرين بيقدروا يستخدموا أي مقياس يناسب استثماراتهم.

أمثلة عملية علي الاستثمار المؤثر

يلا نشوف بعض الأمثلة على الاستثمارات المؤثرة لفهم المفهوم بشكل أفضل.

مثال 1

“جون” بيستثمر من أكتر من 20 سنة، وعايز يساهم في المجتمع، فقرر إنه يبتدي يستثمر في الاستثمارات المؤثرة، أول حاجة، جون أصبح عضو في الشبكة العالمية للاستثمار المؤثر وبدأ يدرس الفكرة، وبعدين استثمر في شركة XYZ واللي مشهورة بإجراء أبحاث كبيرة في مجال مصادر الطاقة المتجددة، جون كان متفاجئ لما شاف إنه بيحقق عوائد أفضل، وكان مبسوط كمان إنه مواطن مسؤول وبيخدم المجتمع.

مثال 2

خد مثال واقعي عن ازاي حرب روسيا وأوكرانيا كشفت عن الفجوة في الاستثمارات المؤثرة أو الاستثمار البيئي والاجتماعي والحوكمة (ESG) قبل الحرب كتير من شركات التصنيف اللي بتقيم الاستثمارات المؤثرة كانت بتدي تقييمات عالية لشركات روسية، بس بعد بداية الحرب وزيادة العقوبات، كتير من شركات التصنيف قررت توقف تقييماتها للشركات الروسية، وكمان الناس اللي استثمروا في الشركات دي خسروا كتير.

وكان في نقد كبير على عدم قدرة شركات ESG وشركات تصنيف التأثير على التنبؤ بالأحداث ذات النتائج العكسية والضارة، بس في شركات تقييم بيقولوا إن الاستثمار بناءً على نتائج التأثير مش موصى بيه، وشركات تانية بتقول إنه من المستحيل توقع أحداث سياسية زي دي.

ايه أهمية الاستثمار المؤثر؟

الاستثمار في التأثير الاجتماعي هو استراتيجية بتكتسب أهمية كبيرة اليوم، لأسباب واضحة جدًا:

1. الوضع مربح من الجانبين – بيدي للمستثمرين عوائد مالية وبنفس الوقت بيساعدهم في المساهمة في المجتمع.
2. بيعزز المسؤولية الاجتماعية للشركات – بيشجع على المسؤولية الاجتماعية للشركات وبيحثهم إنهم يساهموا في المجتمع أكتر من مجرد تحقيق أرباح، وبيقلل كمان من الآثار السلبية للأنشطة الاقتصادية على البيئة.
3. بيطور الأعمال المستدامة – بيضمن إن شركات الاستثمار الإيجابي مستعدة تكمل النمو وتحقق أرباح وتستفيد من المجتمع باستمرار.
4. بيفيد المجتمع – بيشجع على رفاهية المجتمع وتنمية مستدامة وحماية البيئة.
5. عائد استثمار أفضل – من الدليل إن صناديق الاستثمار المؤثرة بتحقق عوائد أفضل بنسبة 88% من الاستثمارات، وفقًا لمسح GIIN اللي اتعمل سنة 2020.

الاستثمار المؤثر يعتبر رحلة لإعادة تشكيل العالم بطريقة تتلاءم مع قيمنا واحتياجات الأجيال القادمة.

ايه هو الاستثمار في التأثير الاجتماعي؟

الاستثمارات الاجتماعية بيكون ليها تأثير اجتماعي مؤثر وبتمكن المستثمرين من كسب عوائد جيدة وبيساعدوا في تحقيق رفاهية اجتماعية، عشان كدا لما المستثمرين بيختاروا شركة عن التانية، وبيفتكروا إنها هتدي نتائج إيجابية للمجتمع، الهدف إنهم يحققوا تأثير اجتماعي.

ازاي تدخل مجال الاستثمار المؤثر؟

ممكن تبدأ بإنك تبحث وتدرس موضوع الاستثمار المؤثر من خلال زيارة موقع الشبكة العالمية للاستثمار المؤثر (GIIN). الأفراد ممكن يحددوا أهدافهم ويعرفوا الشركات اللي بتقدم استثمارات مؤثرة وإيجابية ويستثمروا فيها.

ازاي تقيس الاستثمار المؤثر؟

كتير من الاقتصاديين وخبراء التمويل بيوصوا بأدوات لحساب تأثير الاستثمارات من الناحيتين المالية والأخلاقية، بعض الأدوات دي بتشمل أدوات قياس وإدارة التأثير زي IRIS+ من GIIN وعائد الاستثمار الاجتماعي (SROI) ومضاعف تأثير الأموال.

مهم: استثمار ESG – الاستثمار البيئي والاجتماعي والحوكمة

ايه الفرق بين ESG والاستثمار المؤثر؟

البيئة والمسؤولية الاجتماعية والحوكمة (ESG) هو نوع من الاستثمار بيهدف لتقليل التأثيرات السلبية على المجتمع والبيئة، بس التركيز فيه أكتر على العوائد المالية، أما الاستثمارات المؤثرة بيشددوا على العوائد ورفاهية المجتمع وحماية البيئة وغيرها.